هواداران سهام مایکروسافت: ۱ آگوست را فراموش نکنید

مایکروسافت به عنوان یکی از بزرگ‌ترین شرکت‌های فناوری جهان، با هدایت ساتیا نادلا، از یک عرضه‌کننده نرم‌افزار قدیمی به سکوی جامع هوش مصنوعی تغییر جهت داده و عملیات خود را در سه بخش Productivity and Business Processes، Intelligent Cloud و More Personal Computing متمرکز کرده است تا با چرخش AI قدرت بگیرد.

در برابر شاخص‌های عملکردی، سهام مایکروسافت در سال‌های اخیر تحت فشار بوده است؛ به‌طوری که در ۱۲ ماه گذشته حدود ۲۵ درصد کاهش یافته و از ابتدای سال حدود ۲۳ درصد افت کرده و با نزدیک شدن به قیمت ۳۷۰ دلار، یکی از نقاط ورود مناسب از نظر تاریخی به نظر می‌رسد.

نتایج مالی سه‌ماهه سوم سال مالی ۲۰۲۶ نشان از عملکرد قوی دارد: درآمد کل ۸۲.۹ میلیارد دلار، با رشد ۱۸ درصدی سال به سال و EPS ۴.۲۷ دلار که از انتظار ۴.۰۶ دلار فراتر رفته است. Azure و سایر خدمات ابری ۴۰ درصد رشد سال به سال داشتند؛ Intelligent Cloud ۳۴.۷ میلیارد دلار، Productivity and Business Processes ۳۵ میلیارد دلار بود. حاشیه سود ناخالص کلود ۶۶ درصد و سود عملیاتی ۳۸.۴ میلیارد دلار با حاشیه عملیاتی ۴۶.۳ درصد ثبت شد. سرمایه‌گذاری‌های سرمایه‌ای (Capex) در سه‌ماهه سوم به ۱۱.۹ میلیارد میلیارد دلار رسید و پیش‌بینی capex کل سال ۲۰۲۶ حدود ۱۹۰ میلیارد دلار است.

با وجود افزایش قیمت‌های Xbox از اول آگوست به دلیل هزینه‌های تراشیده‌شده در قطعات، مایکروسافت قصد دارد با گزینه‌های BNPL، تأمین مالی از طریق Amazon، برنامه‌های معاوضه و کنسول‌های مرمت‌شده، اثر فشار قیمت را به‌طور ملایم کاهش دهد. همچنین تحلیلگران بازار همچنان به وجود چشم‌انداز صعودی برای MSFT ادامه می‌دهند و میانگین هدف قیمت ۵۵۲.۲۷ دلار با پتانسیل حدود ۴۹ درصد رشد از قیمت‌های فعلی گزارش شده است.

نکات کلیدی

• تغییر راهبرد مایکروسافت به هوش مصنوعی با تمرکز بر سه بخش اصلی و تداوم رشد در دوره آینده
• نتایج سه‌ماهه سوم سال مالی ۲۰۲۶: درآمد ۸۲.۹ میلیارد دلار و EPS ۴.۲۷ دلار با رشد‌های قابل‌توجه در Azure و Intelligent Cloud
• Capex کل سال ۲۰۲۶ تقریباً ۱۹۰ میلیارد دلار پیش‌بینی می‌شود و پیش‌بینی‌های Q4 معتبر با رشد Azure در حدود ۳۹–۴۰ درصد
• قیمت‌های Xbox از اول آگوست به میزان ۱۰۰ دلار برای مدل‌های ۵۱۲GB و ۱۵۰ دلار برای مدل‌های ۱ ترابایتی افزایش می‌یابد و مدل ۲TB کنار گذاشته می‌شود؛ BNPL و برنامه‌های Trade-in برای کاهش تأثیر قیمت طراحی شده‌اند
• تحلیل بازار: انتظار می‌رود MSFT با قیمت هدف میانگین ۵۵۲.۲۷ دلار و پتانسیل رشد حدود ۴۹ درصد همراه باشد

منبع خبر: finance_yahoo

#مایکروسافت #سهم_MSFT #هوش_مصنوعی #بخش_ابری #قیمت_ایکس_باکس