TTM Technologies (TTMI): آیا اکنون زمان خرید است؟

در مقاله‌ای با دیدگاه صعودی از OppCost که توسط R. Dennis در Substack منتشر شده است، تأکید می‌شود TTMI می‌تواند همچنان با توسعه تقاضا در بخش‌های AI و دفاع، به رشد ادامه دهد. قیمت سهام TTMI تا 30 ژوئن 2026 برابر با 187.02 دلار بود و P/E دنباله‌دار TTMI برابر با 101.64 گزارش شد.

در سه‌ماهه اول سال 2026، TTMI درآمدی بالغ بر 846 میلیون دلار ثبت کرد که 30 درصد نسبت به سال قبل رشد داشته و سود هر سهم غیرGAAP معادل 0.75 دلار بود؛ EBITDA تعدیل‌شده به 132.9 میلیون دلار رسید با حاشیه 15.7 درصد و حاشیه ناخالص به 21.4 درصد رسید. حدود 80 درصد از درآمد به بازارهای AI و دفاع مربوط است و کسب‌وکار Data Center و Networking حدود 36 درصد از فروش را تشکیل می‌دهد. نرخ Book-to-Bill برابر 1.41 نشان می‌دهد سفارش‌ها از سطح تحویل‌ها فراتر است.

مدیریت با راهنمایی برای رشد درآمد سه‌ماهه دوم در بازه 27 تا 33 درصد و رشد EPS در حدود 41 تا 52 درصد، به همراه پیش‌بینی‌های روز سرمایه‌گذاری برای حدود 4 میلیارد دلار درآمد در 2026 و هدف دو برابر کردن سود بین 2025 تا 2027 از طریق رشد سالانه 15 تا 20 درصدی درآمد، دیدگاه مثبتی برای TTMI ارائه می‌دهد.

TTMI از سوی بازار با پذیرش مثبت مواجه شده و چندین تحلیل‌گر هدف قیمت را به 205 تا 215 دلار افزایش داده‌اند؛ معاملات آپشن نیز با این اهداف همسو شده و نقطه سربه‌سر نزدیک به 212 دلار را نشان می‌دهد. با توجه به تقاضای رو به رشد در AI و دفاع، حاشیه‌های در حال گسترش و بهبود کارایی تولید، TTMI در صورت تداوم اجرایی بودن راهبرد خود پتانسیل رشد بیشتری دارد.

نکات کلیدی

• قیمت سهام TTMI تا 30 ژوئن 2026 برابر با 187.02 دلار بود و P/E دنباله‌دار 101.64 است
• در 1Q2026 TTMI درآمد 846 میلیون دلار، رشد 30%، غیر GAAP EPS برابر با 0.75 دلار و EBITDA تعدیل‌شده 132.9 میلیون دلار با حاشیه 15.7 درصد
• 80% درآمد TTMI به AI و دفاع مربوط است، Data Center و Networking حدود 36% از فروش است و Book-to-Bill برابر 1.41
• رهنمودهای Q2: رشد درآمد 27-33% و EPS 41-52%، هدف 4 میلیارد دلار درآمد در 2026، و احتمال دو برابر شدن سود 2025-2027 با رشد 15-20% سالانه
• تحلیل‌گران هدف قیمت TTMI را 205-215 دلار برده‌اند و نقطه سربه‌سر نزدیک به 212 دلار است

منبع خبر: finance_yahoo

#TTMI #هوش_مصنوعی #دفاع_و_نظامی #سهام_تکنولوژی